มิติหุ้น – BANPU หุ้นดีที่ยังไม่แพงเหมือนราคาถ่านหินวิ่ง แถมยังได้ปัจจัยหนุนจากบริษัทลูกจ่ายไฟเพิ่ม คาดไตรมาส 3 กำไรโตแรง 100% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อน ขณะที่ภาพรวมทั้งปีมั่นใจรายได้โต 25% โบรกชูจุดเด่น ค่า PE ต่ำ ประเมินราคาเป้า 26 บาท แนะนำ “ซื้อ”
ผู้สื่อข่าว “มิติหุ้น” รายงานว่า บมจ.บ้านปู หรือ BANPU ผู้ประกอบการผลิตจำหน่ายถ่านหิน โดยนางสมฤดี ชัยมงคล ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร เผยว่า ภาพรวมรายได้ปี 61 จะเติบโต 25% หรืออยู่ที่ 3,500 ล้านดอลลาร์สหรัฐเทียบปี 2560 ที่มีรายได้ 2,800 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เนื่องจากราคาถ่านหินยังทรงตัวอยู่ระดับสูง 116-117 ดอลลาร์สหรัฐต่อตัน และคาดสิ้นปีนี้จะอยู่ระดับไม่ต่ำกว่า 100 ดอลลาร์สหรัฐต่อตัน ถือว่าเป็นปัจจัยหนุนผลประกอบการของบ้านปู
แรงหนุนถ่านราคาสูง- BPP จ่ายไฟเพิ่ม
นอกจากนี้ ยังได้รับปัจจัยหนุนจาก บมจ.บ้านปู เพาเวอร์ หรือ BPP ที่จ่ายไฟฟ้าเชิงพาณิชย์ (COD) เพิ่มขึ้น คาดสิ้นปี 61 จะ COD เป็น 2,160 เมกะวัตต์ ขณะที่โรงไฟฟ้าถ่านหินหงสาที่ สปป.ลาว คาดว่ามีประสิทธิภาพในการผลิตไฟฟ้าเพิ่มกว่าปีก่อนที่อยู่ในระดับ 81%
ด้านแหล่งข่าวนักวิเคราะห์หลักทรัพย์ ประเมินหุ้น BANPU ว่า ในช่วงไตรมาส3/61 มีโอกาสทำกำไรเติบโตดีกว่าไตรมาส2/61 ที่มีกำไรสุทธิ 7,269 ล้านบาทและจะเติบโตเพิ่มขึ้น 100% เมื่อเทียบกับไตรมาส3/60 ที่มีกำไรสุทธิ 5,398 ล้านบาท เนื่องจากราคาถ่านปรับตัวเพิ่มขึ้นเฉลี่ยในระดับ 117 ดอลลาร์สหรัฐต่อตัน โดย BANPU มีเป้าหมายผลิตเพิ่มเป็น 9.3 ล้านตันจากการผลิตในเหมืองที่อินโดนีเซีย 6.1 ล้านตัน และเหมืองที่ออสเตรเลีย 3.2 ล้านตัน
กำไรพุ่ง 100% – เคาะเป้า 26 บ.
ขณะเดียวกัน BANPU ยังจะได้รับปัจจัยหนุนจากกำลังการผลิตไฟฟ้าที่จ่ายไฟฟ้าเพิ่มขึ้นในปีนี้ โดยเฉพาะโรงไฟฟ้าหงสาผลิตไฟฟ้าพีคสูงสุดในไตรมาส 3 นี้ และหากมองในแง่ของ P/E อยู่ในระดับ 12 เท่า ถือว่าต่ำกว่ากลุ่มเดียวกัน และประเมินราคาเหมาะสมของปีนี้ไว้ที่ 26 บาท พร้อมคำแนะนำ “ซื้อ”
www.mitihoon.com
