SRICHA โบรคให้้ราคาเป้าหมาย 19 บาท รับงานใหม่หนุนกำไรสูงสุดในรอบ 6 ปี

มิติหุ้น – บล.ฟินันเซีย ประเมินกำไร 1Q21 โตแรง +47% Q-Q, +566% Y-Y แตะ 100 ล้านบาท สูงสุดในรอบเกือบ 6 ปี หนุนจากความคืบหน้าของ 3 โครงการหลัก บวกกับอัตรากำไรขั้นต้นที่ขยับขึ้น ขณะที่โมเมนตัม Earnings Momentum จะดีต่อใน 2Q21-3Q21 ยกฐานสูง Y-Y จากการเร่งรับรู้งานในมือต่อเนื่อง บวกกับเริ่มโครงการใหม่ของ TOP ตั้งแต่เดือนก.ค. ทำให้คงคาดกำไรทั้งปีก้าวกระโดด +188% Y-Y และโตต่อ +6% Y-Y ในปีหน้า จากการรับรู้โครงการ TOP เต็มปี และโอกาสการรับงานใหม่ที่อยู่ระหว่างประมูล 7 โครงการ มูลค่ารวมกว่า 6 พันล้านบาท เราคงราคาเหมาะสม 19 บาท ยังแนะนำซื้อ จากการเข้าสู่วัฎจักรขาขึ้นรอบใหม่ แต่ราคาหุ้นยังไม่สะท้อนพื้นฐาน ปัจจุบันเทรดเพียง 2.9x ใกล้กับช่วงที่ขาดทุน ขณะที่ติดตามการรับงานใหม่ ซึ่งจะเป็น Key Catalyst ต่อราคาหุ้น

www.mitihoon.com