มิติหุ้น- PLUS โดยบล.หยวนต้า(ประเทศไทย) คาดกำไรปกติใน Q3/67 ที่ 34 ลบ. ลดลง 32.7% QoQ และลดลง 40.3% YoY ต่ำกว่าที่คาดไว้ก่อนหน้าจากยอดขายจากจีนที่ลดลง เนื่องจากลูกค้าบางส่วนที่ชะลอคำสั่งซื้อลงเพื่อรอสั่งซื้อสินค้าใหม่ ขณะที่สินค้าใหม่ติดปัญหาเรื่องของการจดสิทธิบัตรส่งผลให้การส่งออกเกิดความล่าช้า
คาดกำไรปกติจะสามารถฟื้นตัว QoQ ใน 4Q67 หนุนจากยอดคำสั่งซื้อจากลูกค้าจีนที่ กลับมาฟื้นตัวที่ผ่านมา แต่กำไรอาจลดลงหากเทียบ YOY เนื่องจาก GPM ที่ลดลงจากปีก่อน เนื่องจากมีการรับรู้ค่าเสื่อมที่สูงขึ้น
ปัจจุบันบริษัทอยู่ระหว่างการเจรจากับลูกค้ารายใหญ่ในจีน ซึ่งทางผู้บริหารให้ข้อมูลว่าการเซ็นสัญญาจะเสร็จสิ้นภายในช่วงปลาย 04/67 เป็น Upside ต่อประมาณการของเราตั้งแต่ใน Q4/67 เป็นต้นไป
แต่เนื่องจากแนวโน้มผลประกอบการใน Q3/67 ที่มีโอกาสออกมาต่ำกว่าที่เราประเมินไว้ก่อนหน้า ส่งผลให้เราปรับประมาณการกำไรปกติปี 2567-2568 ลง 25.3% และ 12.3% และปรับไปใช้ราคาเหมาะสม ณ สิ้น ปี 2568 ที่ 6.40 บาท แนะนำ “TRADING” แต่ในเชิงกลยุทธ์อาจพิจารณาเข้าสะสมหลังงบออกเพื่อเก็งกำไรข่าวดีจากการเซ็นสัญญากับลูกค้ารายใหญ่ในจีน
ติดตามช่องทางมิติหุ้นเพื่อรับข่าวสารตลาดทุนได้ตามลิงค์ด้านล่าง
Web : https://www.mitihoon.com/
Facebook : https://www.facebook.com/mitihoon
Youtube : https://www.youtube.com/@mitihoonofficial7770
Tiktok : www.tiktok.com/@mitihoon
