ผู้สื่อข่าว มิติหุ้น รายงานว่า บทวิเคราะห์หลักทรัพย์ บริษัทหลักทรัพย์ หยวนต้า (ประเทศไทย) จำกัด แนะนำ “ซื้อ” หุ้น AMATA ราคาเป้าหมาย 28.25 บาท โดยมองว่า กำไรปกติไตรมาส 3/2562 ที่ 676 ล้านบาท (+43% ไตรมาสก่อนหน้า, +87% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน) กำไรทื่ฟื้นตัวแรงทั้งไตรมาสก่อนหน้า และจากช่วงเดียวกันของปีก่อน หนุนจากยอดโอนที่ดินที่คาดสูงถึง 470 ไร่
จาก presale ที่เด่นในปีก่อน สรุปสาระสำคัญดังนี้ 1) คาดรายได้รวมอยู่ที่ 2.4 พันล้านบาท (+94% ไตรมาสก่อนหน้า, +180% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน) จากคาดรายได้ธุรกิจขายที่ดินที่ 1.7 พันล้านบาท (+205% ไตรมาสก่อนหน้า, +714% ช่วงเดียวกันของปีก่อน) ตามยอดโอนที่ดิน 470 ไร่ (+205% ไตรมาสก่อนหน้า, +1105% ช่วงเดียวกันของปีก่นอ)
ขณะที่ธุรกิจบริการสาธารณูปโภคและโรงงานให้เช่าคาดอยู่ในระดับปกติ 2) คาดอัตรากำไรขั้นต้นที่ 48% (-231 bps ไตรมาสก่อนหน้า, -436 ช่วงเดียวกันของปีก่อน) จากคาดการบันทึกยอดขายลูกค้ารายใหญ่ให้อัตรากำไรต่ำ 3) คาดส่วนแบ่งกำไรจากบริษัทฯร่วมอยู่ที่ 180 ล้านบาท (-25% ไตรมาสก่อนหน้า, -18% ช่วงเดียวกันของปีก่อน) หดตัวหลังไตรมาสนี้มีการปิดซ่อมบำรุงโรงไฟฟ้าบีกริมเพาเวอร์ 2 และ 5
ทั้งนี้คาด presale ไตรมาส 3/2562 ที่ 230 ไร่ (+265% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน) ยังเด่นต่อเนื่อง ทำให้ 9M62 ทำได้ 523 ไร่ (+136% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน) และคิดเป็น 55% ของเป้าหมายทั้งปีนี้ของบริษัทฯ โดยปกติไตรมาส 4/2562 จะเป็น high season ทำให้เราประเมินบริษัทฯยังทำ presale ได้ตามเป้าหมายปีนี้ที่ 950 ไร่ (+12% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน)
