ผู้สื่อข่าว “มิติหุ้น” รายงานว่า บมจ.เอสซีจี แพคเกจจิ้ง (SCGP) โดย บล.ซีจีเอส ซีไอเอ็มบี (ประเทศไทย) แนะ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 72 บาท ภาพรวมกำไร 1Q22 ที่ยังแข็งแกร่ง QoQ จากราคากระดาษคราฟท์ที่แข็งแกร่ง หนุนจากอุปสงค์ทั้งในและต่างประเทศที่ค่อย ๆ ปรับดีขึ้น และปัจจัยตามฤดูกาล
ด้านบล.เมย์แบงก์ (ประเทศไทย) ระบุว่า หลังราคาหุ้นร่วง 11% จากจุดสูงสุดของสัปดาห์ที่แล้ว (63.5 บาท) หุ้น SCGP ซื้อขายที่PEG ปีนี้ที่0.73 เท่าโดยมีอัพไซด์32% จากราคาเป้าหมายเราที่75 บาท, (WACC 8%, L-T Terminal growth 3.2%) ขณะที่ราคาถ่านหินพุ่งแรงตามราคาน้ำมันดิบที่พุ่งกระฉูดในช่วงที่ผ่านมา ส่งผลให้มีความกังวลว่า SCGP จะมีต้นทุนเพิ่มขึ้นทำให้มาร์จิ้นลดลงแต่เราไม่กังวลในประเด็นนี้มากนัก เนื่องจากต้นทุนถ่านหินคิดเป็น 5% ของต้นทุนรวม
นอกจากนี้ ยังเห็นการเคลื่อนไหวของราคาทั้งในผลิตภัณฑ์และวัตถุดิบซึ่งสามารถส่งต่อไปยังผู้บริโภคได้ขณะเดียวกัน โดยมองว่าบริษัทสามารถบรรลุเป้าหมายการเติบโตในระยะยาวได้ ทั้งในแง่การดำเนินงานและเงินทุน จึงคงแนะนำ “ซื้อลงทุน”
@mitihoonwealth
https://lin.ee/cXAf0Dp
หน้าแรก บทวิเคราะห์
